Bei einer Leasingzahlung handelt es sich im Wesentlichen um eine Abschreibungsmiete – Sie zahlen für den Teil des Fahrzeugwerts, den Sie während der Leasinglaufzeit verbrauchen, nicht für den vollen Preis. Bei einem 40.000-Dollar-Auto mit einem Restwert von 55 % nach 3 Jahren finanzieren Sie 18.000 Dollar an Wertminderung plus Gebühren, nicht 40.000 Dollar. Aus diesem Grund sind die monatlichen Leasingraten 30–40 % niedriger als die Kreditraten für dasselbe Fahrzeug, was die Entscheidung weitaus differenzierter macht, als es zunächst scheint.

Die wahren Kosten von Leasing vs. Kauf

Die monatlichen Leasingraten scheinen niedriger zu sein als die Kreditraten, aber im Laufe der Zeit fallen mehrere Kosten an, die Käufer vermeiden. Anschaffungsgebühren (500 bis 1.000 US-Dollar im Voraus), Entsorgungsgebühren (300 bis 500 US-Dollar am Ende des Leasingverhältnisses), Gebühren für überschüssige Kilometer (0,15 bis 0,25 US-Dollar pro Meile) und Verschleißbeurteilungen bei der Rückgabe können die Gesamtkosten eines 3-Jahres-Leasings über die monatlichen Zahlungen hinaus um 3.000 bis 7.000 US-Dollar erhöhen. Im Gegensatz zu einem Darlehen enden die Leasingraten nie – Sie finanzieren dauerhaft das Auto eines anderen.

Wenn Sie ein Fahrzeug kaufen und es 10 Jahre lang behalten, fallen für die letzten 4–5 Jahre des Besitzes praktisch keine Finanzierungskosten an. Ein Auto im Wert von 32.000 US-Dollar, das im fünften Jahr abbezahlt und bis zum zehnten Jahr gefahren wird, bietet fünf Jahre lang zahlungsfreie Transportmöglichkeiten. Dieser zusätzliche Vorteil ist der Grund, warum die meisten Finanzplaner den Kauf und das Halten für sieben bis zehn Jahre als Strategie zur Vermögensmaximierung empfehlen, insbesondere bei zuverlässigen Fahrzeugen mit einer starken Wiederverkaufshistorie.

Gleichwohl ist Leasing für den richtigen Käufer nicht irrational. Wenn Sie weniger als 12.000 Meilen pro Jahr fahren, immer ein neues Auto mit voller Garantieabdeckung wünschen und vorhersehbare monatliche Ausgaben über die Bildung von Eigenkapital legen, kann Leasing die praktischere Wahl sein. Der Schlüssel liegt darin, klare Zahlen zu nennen, anstatt sich allein durch eine niedrige monatliche Zahlung verführen zu lassen.

Den Geldfaktor entschlüsseln und einen Mietvertrag aushandeln

Der Geldfaktor ist einer der am meisten missverstandenen Bestandteile eines Mietvertrags. Händler sind nicht zur Offenlegung verpflichtet und viele Verbraucher wissen nicht, wie sie danach fragen sollen. Um einen Geldfaktor in einen ungefähren effektiven Jahreszins umzurechnen, multiplizieren Sie ihn mit 2.400 – ein Geldfaktor von 0,00271 entspricht also etwa 6,5 ​​% effektiver Jahreszins. Einige Händler markieren den Geldfaktor über dem Basiszins (oder „Kaufpreis“) des Herstellers als Gewinnquelle und erzielen so zusätzliche Finanzeinnahmen, die für den Kunden nicht sichtbar sind.

Fragen Sie den Händler immer nach dem aktuellen Geldfaktor und vergleichen Sie ihn mit den Autokreditzinsen Ihrer Bank oder Kreditgenossenschaft. Wenn der implizite effektive Jahreszins höher ist als das, was Sie für einen Kredit erhalten könnten, verhandeln Sie den Geldfaktor herunter oder ziehen Sie stattdessen eine Finanzierung in Betracht. Der Restwert wird jedoch von der firmeneigenen Finanzierungsabteilung des Herstellers festgelegt und ist nicht verhandelbar – er spiegelt deren Prognose des Marktwerts des Fahrzeugs am Ende des Leasingverhältnisses wider. Das Verhandeln der aktivierten Kosten (Verkaufspreis) ist der Schritt mit der größten Hebelwirkung bei einem Leasingvertrag, da jeder Dollar von den Höchstkosten Ihre monatliche Zahlung direkt reduziert, genau wie er einen Kreditbetrag reduzieren würde.

Beim Kauf von Beats Leasing (und umgekehrt)

Der Kauf ist finanziell vorteilhaft, wenn Sie das Fahrzeug lange genug halten, um Zahlungen zu vermeiden und das Eigenkapital zu steigern. Der Break-Even-Punkt – an dem die kumulierten Kaufkosten unter die kumulierten Kosten sequenzieller Leasingverträge fallen – liegt je nach Abschreibung, Zinssatz und Kilometerstand typischerweise irgendwo zwischen dem 5. und 8. Jahr. Autofahrer, die ihr Auto acht bis zehn Jahre lang behalten, haben beim Kauf fast immer die Nase vorn.

Leasing ist in bestimmten Situationen praktisch sinnvoll: Sie fahren weniger als 12.000 Meilen pro Jahr und müssen auf der Straße Kilometerstrafen zahlen; Ihr Beruf profitiert davon, immer ein aktuelles Fahrzeugmodell zu fahren (Immobilienmakler, Handelsvertreter); Oder Sie benötigen eine niedrigere monatliche Zahlung, um den Cashflow für Investitionen mit höherer Rendite aufrechtzuerhalten. Manche Unternehmer profitieren auch vom Leasing, da ein Teil der Leasingraten als Betriebsausgabe abgesetzt werden kann. Berechnen Sie in jedem Fall die tatsächlichen Zahlen anhand der aktuellen Zinssätze, anstatt sich auf Verallgemeinerungen zu verlassen – die Lücke zwischen Leasing und Kauf hängt stark vom Restwert des jeweiligen Fahrzeugs und dem aktuellen Zinsumfeld ab.